Cost of Equity Calculation | Môn Investment Banking - Trường Đại học Quốc tế, Đại học Quốc gia Thành phố Hồ Chí Minh
Cost of Equity Calculation Môn Investment Banking. Tài liệu được sưu tầm gồm 5 trang, giúp bạn ôn tập tốt hơn. Mời các bạn đón xem.
Môn: Investment Banking 7 tài liệu
Trường: Trường Đại học Quốc tế, Đại học Quốc gia Thành phố Hồ Chí Minh 1.1 K tài liệu
Tác giả:
Preview text:
historical information, an analyst estimated the dividend growth rate of XYZ Co. to
be 2%. What is the cost of equity? D1 $0.50 P0 $5 g 2% Re = $0.50/$5 2%
The company with the highest beta sees the highest cost of equity and vice versa. Re 12%
It makes sense because investors must be compensated with a higher return for
the risk of more volatility (a higher beta).
The cost of equity for XYZ Co. is 12%.
Download the Free Template
Cost of Equity Example in Excel (CAPM Approach)
Step 1 Find the RFR (risk-free rate) of the market
Step 2 Compute or locate the beta of each company
Step 3 Calculate the ERP Equity Risk Premium) ERP E Rm) Rf lOMoAR cPSD| 58562220
Enter your name and email in the form below and download the free template now!