Rủi ro nào bên dưới có thể được hạn chế bằng phương pháp đa dạng hóa danh mục đầu tư?

Giả sử lãi suất phi rủi ro 5% và phần bù rủi ro thị trường là 6%. Tỷ suất sinh lợi mong đợi của cổ phiếu có bê ta 1,2 là bao nhiêu?

Xét 2 khoản đầu từ, một khoản đầu tư có tỷ suất lợi nhuận cao hơn nhưng có độ lệch chuẩn cao hơn khoản còn lại. Chúng ta nên sử dụng tiêu chí nào sau đây khi phải lựa chọn 1 trong 2 khoản đầu tư?

Công ty XYZ có mức tăng trưởng 3 năm đầu là g1 = g2 = g3 = 2,5%; những năm tiếp theo có tốc độ tăng trưởng cổ tức ổn định ở mức 7,2%. Cổ tức trả gần nhất là 1.2 USD. Lợi suất yêu cầu của nhà đầu tư là 12%. Hãy xác đinh giá cổ phiếu mà nhà đầu tư chấp nhận?

Một cổ phiếu dự kiến sẽ trả cổ tức $1 USD vào cuối năm. Tỷ suất sinh lợi yêu cầu là rs = 11% và tốc độ tăng trưởng không đổi dự kiến là 5%. Giá cổ phiếu hiện tại là bao nhiêu?

Hahn Manufacturing dự kiến sẽ trả cổ tức $1,00 cho mỗi cổ phiếu vào cuối năm (D1 = $1,00). Cổ phiếu được bán với giá 40 đô la một cổ phiếu và tỷ suất sinh lời yêu cầu của nó là 11%. Cổ tức dự kiến sẽ tăng với tốc độ không đổi, g, mãi mãi. Tốc độ tăng trưởng dự kiến của Hahn là bao nhiêu?

Tổng rủi ro của danh mục đầu tư gồm:

Đáp án đúng đối với hệ số biến thiên:

Bạn có thông tin sau về Công ty X và Công ty Y như sau: Công ty X có lợi nhuận kỳ vọng cao hơn công ty Y; Công ty X có độ lệch chuẩn của lợi nhuận kỳ vọng thấp hơn so với Công ty Y; Công ty X có hệ số beta cao hơn công ty Y. Với các thông tin ở đây, phát biểu nào sau đây là ĐÚNG?

Ta có hai dự án đầu tư A và B, cả hai có lãi suất mong đợi khác nhau và độ lệch chuẩn cũng khác nhau (Phương án A có tỷ suất mong đợi là 45% và độ lệch chuẩn 15%; phương án B có tỷ suất lãi mong đợi là 20% và độ lệch chuẩn là 10%. Đánh giá độ rủi ro của hai dự án?

Cổ phiếu Z có beta 1,5. Suất sinh lời của trái phiếu kho bạc dài hạn là 2%. Lợi nhuận thị trường là 14%.Lợi nhuận đòi hỏi của Z để bù đắp rủi ro hệ thống của Z là:

Công ty Beta hiện đang có tốc độ tăng trưởng cao cho thu nhập và cổ tức với tỷ lệ là 20% mỗi năm trong 4 năm tới. Sau đó, công ty được mong đợi không có tăng trưởng nữa (g = 0). Công ty đã chia cổ tức năm ngoái là $1,5. Hệ số Beta của cổ phiếu công ty là 1,5, phần bù rủi ro thị trường là 6% và lãi suất phi rủi ro là 4%. Hỏi giá cổ phiếu hiện tại của công ty là bao nhiêu (P0)?

Trong năm tới, phần bù rủi ro thị trường dự kiến sẽ giảm, trong khi lãi suất phi rủi ro dự kiến sẽ giữ nguyên. Với dự báo này, phát biểu nào sau đây là ĐÚNG?

Cổ phiếu ưu đãi vĩnh viễn của Công ty Klieman được bán với giá $90 đô la cho mỗi cổ phiếu và trả cổ tức hàng năm là $7,50 đô la cho mỗi cổ phiếu. Nếu công ty bán một phát hành ưu đãi mới, công ty sẽ phải chịu chi phí mua bán cổ phiếu là 5,00% giá mà các nhà đầu tư phải trả. Chi phí cổ phiếu ưu đãi của công ty là bao nhiêu?

Ngân hàng CP ABC phát hành cổ phiếu ưu đãi mệnh giá 100.000đ, suất cổ tức 9%. Tỷ lệ lãi yêu cầu (lãi suất kỳ vọng) trên cổ phần là 12%. Giá trị của cổ phiếu này hiện nay là bao nhiêu?

Cổ phiếu A có tỷ suất sinh lời yêu cầu là 10%; giá thị trường là $25 và cổ tức của nó được mong đợi tăng trưởng đều 7% mỗi năm. Cổ phiếu B có tỷ suất sinh lời yêu cầu là 12%; giá thị trường là $40 và cổ tức của nó được mong đợi tăng trưởng đều 9% mỗi năm. Nội dung nào bên dưới là ĐÚNG?